JP Morgan mengakuisisi sebagian besar bank California First Republic yang gagal dalam pengambilalihan yang ditengahi regulator saat AS mencoba membendung serentetan kegagalan bank yang menggemakan krisis keuangan global 2008.
Setelah pembicaraan akhir pekan Untuk mencegah eskalasi lebih lanjut dari krisis perbankan AS, Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) menegaskan bahwa First Republic telah runtuh dan diambil alih oleh JP Morgan. Regulator menyediakan dana $50 miliar (£39,9 miliar) sebagai bagian dari kesepakatan.
Bank terbesar Amerika akan mengakuisisi “semua simpanan dan secara substansial semua aset” First Republic, yang diduga mengalahkan hingga lima saingannya.
Kepala eksekutif JP Morgan Jamie Dimon berkata: “Pemerintah kami telah meminta kami dan pihak lain untuk terlibat dan kami telah melakukannya. Akuisisi ini sedikit bermanfaat bagi bisnis kami secara keseluruhan, menambah nilai bagi pemegang saham, membantu memajukan strategi kekayaan kami dan melengkapi bisnis kami yang sudah ada.”
First Republic adalah pemberi pinjaman AS ketiga yang runtuh tahun ini, setelah Silicon Valley Bank (SVB) dan Signature Bank, urutan yang menimbulkan kekhawatiran tentang penularan yang terakhir terlihat pada krisis keuangan global 2008.
Kekhawatiran yang berkembang tentang potensi penyebaran kemunduran ekonomi karena pelanggan menarik simpanan dari pemberi pinjaman AS yang dirasakan telah memaksa Federal Reserve mengambil langkah darurat untuk menstabilkan pasar.
Sekelompok 11 bank Wall Street memompa $30 miliar ke First Republic bulan lalu untuk menghindari kegagalan bank ketiga di tahun 2023. Namun, saham bank yang berbasis di San Francisco, yang melayani individu-individu berpenghasilan tinggi, turun lebih dari 75% minggu lalu setelah terungkap bahwa pelanggan telah menarik $100 miliar deposito pada bulan Maret.
JP Morgan akan menerima pinjaman $173 miliar, sekuritas $30 miliar, dan deposito $92 miliar, tetapi tidak ada obligasi korporasi atau saham preferen First Republic. JP Morgan mengatakan akan membukukan laba satu kali sebesar $2,6 miliar dan mengharapkan laba bersih tumbuh sebesar $500 juta per tahun, tetapi menambahkan bahwa ia juga memperkirakan biaya restrukturisasi terkait akuisisi menjadi $2,6 menjadi miliaran dolar AS.
84 toko First Republic akan dibuka sebagai toko JP Morgan Senin pagi di seluruh Amerika Serikat.
FDIC telah setuju untuk membagi semua hipotek rumah dan kerugian pinjaman komersial dan menyediakan pembiayaan sebesar $50 miliar.
setelah promosi buletin
Setelah dua kegagalan bank sebelumnya, Federal Reserve diperbolehkan dalam laporan Beban bank-bank AS dari kenaikan suku bunga yang tajam, yang telah mengurangi nilai aset keuangan bank meskipun telah meningkatkan profitabilitasnya, lambat diperhitungkan.
Hasilnya adalah kepanikan dan larinya dana dari pemberi pinjaman yang lebih kecil ke lembaga keuangan besar yang dipandang sebagai tempat berlindung yang aman.
Pejabat Federal Reserve juga menyalahkan perubahan selama kepresidenan Donald Trump yang telah melemahkan pengawasan bank-bank kelas menengah seperti SVB dan First Republic.